О формировании позиционного управления в многошаговой задаче портфельной оптимизации с вероятностным критерием

Исследуется многошаговая задача портфельной оптимизации. Рассматривается возможность вложения капитала на каждом шаге в безрисковый актив с фиксированной доходностью и рисковый актив со случайной доходностью с финитной плотностью. Критерием оптимальности выступает вероятность достижения или превышения капитала инвестора в терминальный момент времени некоторого заранее заданного уровня. На основе использования кусочно-постоянного управления предлагается позиционное управление, которое на обширном наборе примеров превосходит по значению вероятностного критерия ранее известные универсальные управления, применяющиеся в задачах портфельной оптимизации.